Comportamento das cotações aquando de resultados
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Driving, é muito raro eu deter posições em acções norte-americanas na véspera da sua apresentação de resultados. O risco de se apanhar um movimento forte contra a nossa posição na abertura do dia seguinte (inviabilizando qualquer estratégia de utilização de “stops”) é demasiado elevado.
Apenas tomo essas posições quando uma acção faz um movimento muito pronunciado (seja ele de queda ou subida) nos dias anteriores a essa apresentação de resultados. Nesses casos, por norma, tomo uma posição contrária a esse movimento forte, pois acredito que o mercado já descontou esse acontecimento, sendo o mais provável que inverta aí o seu sentido, independentemente dos resultados saírem acima ou abaixo das expectativas. Mas, retirando estes casos particulares, opto por manter-me longe das empresas que vão apresentar resultados, pois acordar com uma queda de 20% ou 30% pode dar cabo de toda uma estratégia de controlo de risco executada durante os meses anteriores.
Um abraço,
Ulisses
Apenas tomo essas posições quando uma acção faz um movimento muito pronunciado (seja ele de queda ou subida) nos dias anteriores a essa apresentação de resultados. Nesses casos, por norma, tomo uma posição contrária a esse movimento forte, pois acredito que o mercado já descontou esse acontecimento, sendo o mais provável que inverta aí o seu sentido, independentemente dos resultados saírem acima ou abaixo das expectativas. Mas, retirando estes casos particulares, opto por manter-me longe das empresas que vão apresentar resultados, pois acordar com uma queda de 20% ou 30% pode dar cabo de toda uma estratégia de controlo de risco executada durante os meses anteriores.
Um abraço,
Ulisses
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Driving, a minha política interna é nunca comprar títulos que estejam prestes a divulgar resultados.
Como o Kid_A disse, o mercado é muito imprevisto nas suas reacções e é difícil orientarmos uma estratégia tendo em vista um cenário tão "movediço" quanto é a bolsa na earning season.
Como o Kid_A disse, o mercado é muito imprevisto nas suas reacções e é difícil orientarmos uma estratégia tendo em vista um cenário tão "movediço" quanto é a bolsa na earning season.
"Now i am the master!"
Frase proferida por Warren Buffett ao seu velho mestre Ben Graham, quando este jazia em seu leito de morte.
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Driving, a melhor abordagem aquando dos resultados...é não existir abordagem!
Quero com isto dizer, que é completamente errado alguém negociar uma acção tendo por base, única e exclusivamente, a apresentação dos resultados. Podes de facto fazer alguns trades ganhadores negociando no pressuposto, por exemplo, de comprar 2 semanas antes da apresentação dos resusltado e vender no dia de apresentação dos mesmos. Mas o mercado não é tão linear assim e nunca dança duas vezes com o mesmo parceiro.
Como tal, a melhor estratégia é mesmo: "Plan the trade, trade de plan", independentemente de existir ou não apresentação de resultados.
Abraço,
Kid_A
Quero com isto dizer, que é completamente errado alguém negociar uma acção tendo por base, única e exclusivamente, a apresentação dos resultados. Podes de facto fazer alguns trades ganhadores negociando no pressuposto, por exemplo, de comprar 2 semanas antes da apresentação dos resusltado e vender no dia de apresentação dos mesmos. Mas o mercado não é tão linear assim e nunca dança duas vezes com o mesmo parceiro.
Como tal, a melhor estratégia é mesmo: "Plan the trade, trade de plan", independentemente de existir ou não apresentação de resultados.
Abraço,
Kid_A
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driving, o mercado é muito dinâmico e pouco sujeito à se comportar de acordo com regras pré-estabelecidas. O que escreveste "pode" acontecer aqui e acolá com alguma frequência, mas não é a regra e muito menos a excepção, pois trata-se apenas de mais um dos inúmeros cenários possíveis de acontecer.
Só a título de exemplo, pode acontecer com muita frequência do título corrigir de forma inexplicável após a apresentação de resultados acima das expectativas do mercado. Quando isto acontece pode significar que o mercado já estava a descontar os bons resultados divulgados, ou então que o mercado estava mesmo a espera de resultados "ainda" melhores do que os apresentados, ou então que o mercado, numa daquelas actitudes aparentemente incoerentes e desprovidas de qualquer senso lógico, resolveu agir de forma totalmente diferente daquela que estávamos a espera, ou então que... enfim, são tantas as possibilidades.
Se estás a pensar em criar um método ou mesmo um sistema de investimento baseado nisto, aconselho-te a tomar muito cuidado! As recompensas não são assim tão boas e os riscos são gigantescos.
Só a título de exemplo, pode acontecer com muita frequência do título corrigir de forma inexplicável após a apresentação de resultados acima das expectativas do mercado. Quando isto acontece pode significar que o mercado já estava a descontar os bons resultados divulgados, ou então que o mercado estava mesmo a espera de resultados "ainda" melhores do que os apresentados, ou então que o mercado, numa daquelas actitudes aparentemente incoerentes e desprovidas de qualquer senso lógico, resolveu agir de forma totalmente diferente daquela que estávamos a espera, ou então que... enfim, são tantas as possibilidades.
Se estás a pensar em criar um método ou mesmo um sistema de investimento baseado nisto, aconselho-te a tomar muito cuidado! As recompensas não são assim tão boas e os riscos são gigantescos.
"Now i am the master!"
Frase proferida por Warren Buffett ao seu velho mestre Ben Graham, quando este jazia em seu leito de morte.
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Comportamento das cotações aquando de resultados
Hey
Sou novo nestas andanças, e não sei por isso s a pergunta é "basica" demais. anyway...
No seguimento de alguns trades fiquei com algumas dúvidas sobre o comportamento de uma acção durante os dias à volta dos resultados.
Baseado numa compra da CISCO (CSCO) ( http://www.caldeiraodebolsa.com/forum/v ... hp?t=44381 ) eu verifiquei um crescimento sustentado pela prespectiva de resultados, com uma quebra no dia anterior (alguns acerto de posições/ "mais-valias antes que... qq coisa
"). Depois da quebra por motivos de resultados menores que o esperado no dia seguinte verifiquei uma corecção à queda dois dias depois de resultados.
Concordam com esta análise, sem me referir especialmente a este ou algum titulo em especial? Existem outros detalhes que costumem ocorrer?
(Estou a decidir sobre manutenção de algumas posições, dai a pergunta)
Cumps
Sou novo nestas andanças, e não sei por isso s a pergunta é "basica" demais. anyway...
No seguimento de alguns trades fiquei com algumas dúvidas sobre o comportamento de uma acção durante os dias à volta dos resultados.
Baseado numa compra da CISCO (CSCO) ( http://www.caldeiraodebolsa.com/forum/v ... hp?t=44381 ) eu verifiquei um crescimento sustentado pela prespectiva de resultados, com uma quebra no dia anterior (alguns acerto de posições/ "mais-valias antes que... qq coisa
"). Depois da quebra por motivos de resultados menores que o esperado no dia seguinte verifiquei uma corecção à queda dois dias depois de resultados.
Concordam com esta análise, sem me referir especialmente a este ou algum titulo em especial? Existem outros detalhes que costumem ocorrer?
(Estou a decidir sobre manutenção de algumas posições, dai a pergunta)
Cumps
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