CALDEIRÃO DE BOLSA

• Não ter uma estratégia delineada
• Ter uma estratégia delineada, mas não ter disciplina para a seguir
• Deixar as emoções interferirem com a estratégia
• Não aprender com os erros
• Não interiorizar que a mesma estratégia não vai funcionar em todos os cenários. Haverá trades vendidos cedo demais, tarde demais, trades perdidos, etc., mas isso faz parte de qualquer estratégia
• A consistência na execução e, mais tarde, com uma amostra decente, a análise dos dados vai permitir tirar elações
• Todos os planos têm pontos fortes e fracos. O pior é tomar decisões no momento, baseadas em emoções.
• Pensar que a frequência de operações está relacionada com melhores resultados financeiros

• Alpha vs. Aleatório
• Discricionário vs. Sistemático
• Aumentar o rigor de forma a ter uma base de trades passível de ser analisada.
• Neste momento não tenho disponibilidade, mas considero que, para ganhar confiança e avaliar o nível de edge, preciso de realizar um backtest profundo.
• Opinião: ativos com mais potencial — USD (UUP - 27,54 USD) e Commodities (BDC - 22,34 USD)

marketisnotefficient Escreveu:SLBEN
https://caldeiraodebolsa.jornaldenegoci ... #pr1913919

e porquê dividendos?
Estás em modo fire e vives de rendimentos?

Existem períodos históricos de 20 ou mesmo 30 anos em que o mercado esteve praticamente estagnado. Quero uma estratégia que funcione em "qualquer cenário", mesmo que isso implique um retorno total inferior.

Nunca sabemos o que o futuro nos reserva. Ter uma fonte adicional de rendimento passivo, como os dividendos, dá-me maior segurança.

Em teoria — ainda que não tenha sido o caso neste último mini-crash — os dividendos apresentam uma volatilidade inferior à do mercado no geral. Com base na minha experiência, quando a volatilidade aumenta, a correlação entre ativos tende a aproximar-se de 1. No entanto, num cenário em que o SPY caísse 50% e os dividendos apenas 30%, teria margem para vender os ETFs de dividendos e reforçar posições em ativos com maior beta.

O livro que mais influenciou a minha forma de pensar sobre investimento foi o Pai Rico, Pai Pobre. É possível que tb seja uma influência em relação a dividendos.

achas que eles são lucrativos a negociar by the chart ?
Trading discricionário?

marketisnotefficient Escreveu:Hoje partilho convosco 2 screenshots de uma newsletter à qual estou subscrito, escrita pelo "Market Wizard" Peter Brandt.

O objetivo é dar-vos uma ideia, sobretudo a quem ainda não teve essa oportunidade, de como se apresenta uma newsletter de um trader profissional com um historial de sucesso notável.

Gostaria de ter tido acesso a este tipo de conteúdo quando era mais jovem.

Quero, no entanto, salientar que este trader, independentemente da sua opinião sobre o mercado, segue sempre o seu plano de trading — e, como seria de esperar, cumpre-o de forma escrupulosa.

Ele estava bearish em relação ao BTC, mas adaptou-se imediatamente quando o cenário mudou.

Serve também para reforçar a ideia de que ninguém prevê o futuro.
Como disse Druckenmiller: "You never know. You have a vision and you bet on it. Sometimes you're right, sometimes you're wrong."

Espero que vos traga valor.

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marketisnotefficient Escreveu:

frugal Escreveu:Eu sou muito conservador, demasiado

do que entendo o teu portfolio é sobretudo ações que geram dividendos... e distribuem ?

Boas frugal,

Ser conservador não é necessariamente algo negativo. De nada serve ter uma estratégia extraordinária se, por algum motivo, não a conseguimos pôr em prática.

O meu objetivo tem sido obter uma rentabilidade superior à do VT (ETF de ações globais), com um portefólio que considero mais sólido, por incluir liquidez, dividendos, entre outros fatores.
Após o erro que cometi, tive de fazer algumas adaptações.

O meu portefólio é composto por ETFs de ações que vão desde os orientados para dividendos (SCHD, DGRO) até aos de crescimento (QQQM, KWEB).
A MSTR é uma ação que não distribui dividendos e está apenas temporariamente no portefólio.

Os ETFs que pagam dividendos, distribuem-nos, o que tem implicações fiscais.

frugal Escreveu:Eu sou muito conservador, demasiado

do que entendo o teu portfolio é sobretudo ações que geram dividendos... e distribuem ?

marketisnotefficient Escreveu:

frugal Escreveu:Viva ✌️

Então qual foi o portfólio passivo que adotaste desde essa altura?

Relativamente a cripto que estratégia tens ? Longo prazo também?

Cumprimentos

Boas,

Na altura, por falta de disciplina, não criei contas distintas, pelo que não me é possível comparar “especulação” vs. “investimento”.
Espero conseguir fazê-lo ao longo do presente ano.

Neste momento, o meu portefólio é composto (por ordem decrescente de %) por: SCHD, DGRO, MSTR, QQQM, SGOV (tesouraria) e KWEB.

Relativamente às criptomoedas, tenho ETFs para BTC, SOL e XRP.
Com exceção do BTC, o timing foi desastroso.

Também tenho criptomoedas diretamente (BTC e SOL).

Não sou um grande conhecedor e, como tal, o meu objetivo é aguardar pela próxima "bull run" e vender tudo, com exceção do BTC.

O meu portefólio, como referi, inclui a MSTR (Bitcoin Treasury — como lhe chamam), que adquiri apenas porque acredito que me poderá permitir recuperar o dinheiro perdido com o trade de opções. O meu objetivo é vender entre os $550 e os $600.

E tu? Que estratégias adotas para gerir o teu capital?

Obrigado!

Shimazaki_2 Escreveu:Following

"Nunca me debrucei sobre os ETF´s, mas um dividendo na ordem dos 10% parece bastante interessante, onde posso consultar mais informação sobre o tema?

Obrigado

Estes ETFs apresentam taxas de crescimento de dividendos bastante interessantes (+10%)

frugal Escreveu:Viva ✌️

Então qual foi o portfólio passivo que adotaste desde essa altura?

Relativamente a cripto que estratégia tens ? Longo prazo também?

Cumprimentos

The greatest opportunities for me historically came from buying the stock market in March 2009 and March 2020. Honestly, the reason I’m successful is very much based on those moments.

In some crises, it’s sometimes a matter of luck, because every crisis develops in its own unpredictable way.

However, what consistently makes money — or at least a very big part of making money for investors — is having the courage to gradually become fully invested in beta at the bottoms.

At the bottoms, you don’t want to be the person who is selling. You want to be the person who is buying.

A lot of successful performance comes from that.
Alex Gurevich

rg7803 Escreveu:Bom conteúdo aqui, parabéns.

Ninguém, nem mesmo o Druckenmiller, consegue prever o futuro.

Se fazes trading, define claramente um plano e cumpre-o rigorosamente, com uma gestão de risco adequada. Sigo o Peter Brandt por curiosidade intelectual, e apesar dele também cometer erros, o cumprimento rigoroso do plano resulta em métricas de excelência.

Se és investidor de longo prazo, aproveita estas correcções para reforçar posições—quanto mais o mercado cair, melhor será a oportunidade.

Considera um equilíbrio saudável entre Growth e Dividendos, ajustado ao teu perfil pessoal. É importante lembrar que existem períodos de 20 anos ou mais sem valorização efetiva dos ativos. Neste contexto, sinto-me confortável ao manter uma parte significativa do meu portfólio em ETFs que pagam dividendos, mesmo considerando a tributação. Estes ETFs apresentam taxas de crescimento de dividendos bastante interessantes (+10%), o que significa que, mesmo com flutuações de preço, o rendimento passivo continua a crescer.

Concentra-te em obter uma performance sólida em vez de tentar constantemente superar o mercado.

Se tens gosto por especular, separa claramente essa atividade do teu portfólio principal, utilizando uma conta específica para esse efeito.

Comprar consistentemente durante as correcções de mercado ajudou-me significativamente a compensar os erros passados.

Mantém sempre uma visão estratégica a 3, 5 e 10 anos, em vez de te focares no curto prazo.

Mantém-te otimista. O mundo não vai acabar—e se acabar, teremos certamente problemas maiores com que nos preocupar.